В биржевой торговле, особенно в свинг-трейдинге, большую роль играют индикаторы объема торгов. Известно, что на рынке существует 2 фактора, которые отличаются объективностью – это цена и объемы торгов. Некоторые участники торговли являются приверженцами данного индикатора, а некоторые совсем его не используют. Рассмотрим какую практическую значимость имеют торговые объемы и стоит ли использовать индикатор объемов вообще.
Общие понятия
Начнем с определения. Объем торгов представляет собой общее число сделок, которые были совершены за конкретный промежуток времени. Следует знать, если в продолжении торгового дня имело место открытие долгосрочной сделки, предположим, на сто акций, объем торгов для трейдера, открывшего сделку, в данном случае будет равен двести акций за торговую сессию.
Как правило, торговые объемы выглядят как столбиковая гистограмма. Она находится внизу графика и носит название индикатора объемов. Линия по вертикали означает суммарное количество долгосрочных и краткосрочных открытых сделок. Главная роль объема торгов заключается в том, чтобы вызвать интерес к акции со стороны остальных трейдеров. В случае, когда ценная бумага торгуется на малых объемах, интереса она не вызывает.
Значение индикатора, как его использовать.
Ценовое движение всегда подтверждается объемом, который свидетельствует о значимости всех линий, уровней и цен. Следует рассмотреть значимую характеристику рынка, называемую ликвидностью. Она имеет большое значение и на валютном рынке, и для любого стиля торговли на бирже.
На фондовом рынке ликвидность показывает, как быстро сможет трейдер осуществить покупку или продажи акции по рыночной стоимости.
Когда ценная бумага торгуется с пониженными объемами, это говорит о том, что в торговлю вовлечено мало участников, поэтому продать и купить ценную бумагу будет сложно из-за недостатка продавцов и покупателей. В данной ситуации ценная бумага считается низколиквидной. И наоборот, в случае повышенной активности на рынке, он считается высоколиквидным.
Отдельно стоит сказать о линиях поддержки/сопротивления. Как выяснить важность значения различных уровней ПС на графике, как их использовать?
Если наблюдается повышенная активность торговли в момент приближения акции к уровням ПС, это свидетельствует о том, что данные уровни являются значимыми. И наоборот, при снижении активности торговли важность уровней меньше.
Тренды
Чтобы понять, как взаимосвязан данный индикатор с трендами, рассмотрим график ниже:
Изучив его, можно прийти к выводу:
- индикаторы объемов торгов растут по мере развития тренда;
- когда тренд разворачивается, активность торговли значительно растет;
- если наблюдается движение рынка в боковом диапазоне, индикатор находится на самых низких уровнях.
Случается, когда ценовое движение в направлении снизу-вверх не сопровождается увеличением объемов торгов. Такое явление носит название дивергенция/конвергенция. Обычно, это говорит о предстоящем изменении направления тренда. Данный пример наглядно объясняет реакцию рынка на рост или снижение объемов торгов на бирже.
Рассмотрим еще один пример:
На графике можно увидеть, как цена, находящаяся в боковом диапазоне, торгуется на малых объемах, однако, после того, как произошел пробой уровня в $30, активность торговли значительно растет.
Стоит помнить, если пробитие значимого уровня подтверждается ростом индикатора, это говорит о наибольшей вероятности продолжения ценового движение в заданном направлении.
Рассмотрим еще один интересный пример:
Если мы видим, что повышенному торговому объему соответствует свеча с небольшим диапазоном, это говорит о том, что позицию набирает крупный участник торговли (продавец или покупатель). Такое явление считается чрезмерной активностью торгов.
Заключение
Объемы в трейдинге прочно взаимосвязаны с динамикой цен. Зачастую происходит рост торговой активности непосредственно перед существенным движением рынка:
Следует знать, что на Форекс объем для пар валют неизвестен, поскольку нет точного понимания, какой объем сделок, связанных с куплей-продажей, проводится для определенной пары валют, если учесть, что они торгуются круглосуточно 5 дней в неделю. По этой причине индикатор считается оптимальным лишь для фондового рынка и фьючерсных контрактов, где они прикрепляются за конкретной торговой площадкой и графиком работы.
Рассматриваемый индикатор иногда приносит большую пользу трейдеру. Он достаточно простой в использовании. Однако, объективность его меньше, чем у цены, поэтому он не всегда позволяет правильно оценить ситуацию на рынке. Использовать его можно, но не стоит забывать, что по-настоящему крупную прибыль можно получить, лишь используя показатели фундаментального анализа, которые создают движение цены. К ним относятся денежные потоки, влияние рынков друг на друга, а также настроение публики и многие другие.
